新三板企業(yè)并購案例盤點(diǎn)：坐等被買&主動(dòng)出擊

截止2015年8月，新三板掛牌企業(yè)已達(dá)3359家，協(xié)議轉(zhuǎn)讓2600家，做市轉(zhuǎn)讓759家。按次掛牌節(jié)奏，投資潮預(yù)計(jì)到2015年底新三板掛牌企業(yè)將超過4500家。隨著越來越多品質(zhì)不錯(cuò)的企業(yè)登錄新三板，A股上市公司開始將新三板視作并購標(biāo)的池。2014年共有10家新三板企業(yè)成為上市公司收購標(biāo)的，涉及金額逾百億元。

進(jìn)入2015年，新三板并購市場又有新變化，很多新三板掛牌企業(yè)不再坐等被收購，而是主動(dòng)出擊進(jìn)行收購?fù)卣箻I(yè)務(wù)。數(shù)據(jù)披露顯示，今年以來，新三板已經(jīng)有超過100家掛牌公司被并購重組，近100家掛牌公司通過現(xiàn)金或者定向增發(fā)主動(dòng)出擊展開并購，這一數(shù)字已經(jīng)超過2014年的總和。特別是TMT領(lǐng)域，成為傳統(tǒng)企業(yè)和還是TMT企業(yè)，都希望在新三板中找到合意的并購標(biāo)的，為自身注入新概念，擴(kuò)展產(chǎn)業(yè)鏈，以及贏得資本市場認(rèn)可。

下面且看小編為看官們盤點(diǎn)下2014-2015年TMT領(lǐng)域中新三板企業(yè)的經(jīng)典案例，詳情請(qǐng)看下表：

一、收購瑞翼信息 通鼎光電進(jìn)軍移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)

并購案例簡介

通鼎光電2014年5月19日晚間發(fā)布收購資產(chǎn)預(yù)案，公司擬以每股15.70元的價(jià)格向黃健等10名自然人發(fā)行股份購買其合計(jì)持有的瑞翼信息51%股份，對(duì)應(yīng)預(yù)估值為11514.39萬元。

并購雙方簡介

通鼎光電(002491)是國內(nèi)專業(yè)從事通信光纜、電纜等產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)和銷售的企業(yè)之一，是中國移動(dòng)、中國電信、中國聯(lián)通三大電信運(yùn)營商的重要通信光纜供應(yīng)商之一。

瑞翼信息(430531)是一家從事移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)的高新技術(shù)企業(yè)，主要為中小企業(yè)提供移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)營銷解決方案及系統(tǒng)開發(fā)服務(wù)，主要業(yè)務(wù)和產(chǎn)品包括掛機(jī)短信、E+翼、本地搜、微生活、流量掌廳等。

并購意義

本次交易完成后，通鼎光電將快速切入移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)，有效把握市場發(fā)展機(jī)遇，優(yōu)化公司產(chǎn)業(yè)布局，培育新的利潤增長點(diǎn)。此外通鼎光電與瑞翼信息在客戶資源方面的整合共享，將提升瑞翼信息的市場拓展能力，進(jìn)而深入挖掘客戶需求，提供更豐富的產(chǎn)品和服務(wù)，提高公司與電信運(yùn)營商合作的廣度和深度。

二、布局互聯(lián)網(wǎng)金融 東方國信4.5億元收購屹通信息

　　并購案例簡介

東方國信2014年7月8日晚間發(fā)布資產(chǎn)收購預(yù)案，公司擬通過發(fā)行股份及支付現(xiàn)金相結(jié)合的方式購買陳益玲、章祺、何本強(qiáng)、上海屹隆合計(jì)持有的屹通信息100%股份，并向特定對(duì)象非公開發(fā)行股份募集配套資金。

并購雙方簡介

東方國信(300166)的主營業(yè)務(wù)是提供完整的數(shù)據(jù)采集、處理、分析、應(yīng)用相關(guān)的產(chǎn)品、服務(wù)及解決方案，幫助客戶充分利用數(shù)據(jù)的價(jià)值從而獲得更高的生產(chǎn)效率和經(jīng)營效益。公司主要服務(wù)于國內(nèi)電信運(yùn)營商，是中國聯(lián)通、中國電信等企業(yè)商業(yè)智能系統(tǒng)的核心合作廠商之一。

屹通信息(430364)是專注于為股份制銀行、城商行、農(nóng)信系統(tǒng)等中小銀行提供創(chuàng)新安全高效的移動(dòng)金融系統(tǒng)、金融BI應(yīng)用軟件的專業(yè)服務(wù)提供商。主要產(chǎn)品包括Mobile Banking移動(dòng)銀行系統(tǒng)產(chǎn)品、Mobile Marketing移動(dòng)營銷作業(yè)應(yīng)用系統(tǒng)產(chǎn)品、Mobile Payment移動(dòng)支付、Mobile Management移動(dòng)管理等多類產(chǎn)品。

并購意義

本次交易完成后，屹通信息將成為東方國信的全資子公司，東方國信主營業(yè)務(wù)不變，而行業(yè)領(lǐng)域?qū)碾娦蓬I(lǐng)域延伸至金融領(lǐng)域，進(jìn)一步整合優(yōu)勢資源、提升公司整體競爭實(shí)力，符合軟件技術(shù)產(chǎn)業(yè)在高度分化的基礎(chǔ)上進(jìn)行融合發(fā)展的趨勢。

三、歐比特逾5億并購鉑亞信息 介入人臉識(shí)別安防領(lǐng)域

　　并購案例簡介

2014年10月20日歐比特發(fā)布公告，公司擬以17.43元/股的價(jià)格，以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金相結(jié)合的方式，以5.25億元收購廣東鉑亞信息技術(shù)股份有限公司100%股權(quán)。

并購雙方簡介

歐比特(300053)是具有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的嵌入式SoC芯片及系統(tǒng)集成供應(yīng)商，主要從事嵌入式SOC芯片類產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售和系統(tǒng)集成類產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。公司技術(shù)產(chǎn)品主要應(yīng)用于航空航天、工業(yè)控制等領(lǐng)域。

鉑亞信息(430708)是國內(nèi)知名的圖像處理識(shí)別技術(shù)和產(chǎn)品的供應(yīng)商，主營業(yè)務(wù)為人臉識(shí)別、智能安防、系統(tǒng)集成解決方案、IT商品銷售以及技術(shù)服務(wù)等，其在公安部門已建成的省級(jí)人臉識(shí)別數(shù)據(jù)庫中市場占有率約為50%。

并購意義

歐比特利用自身成熟的 SOC 設(shè)計(jì)能力，可以將鉑亞信息在圖像處理及識(shí)別領(lǐng)域的核心技術(shù)及算法形成圖像處理識(shí)別專用 SOC 芯片，通過并購鉑亞信息加強(qiáng)了自身產(chǎn)業(yè)鏈整合，豐富了公司的業(yè)務(wù)類型和產(chǎn)品線，推進(jìn)現(xiàn)有業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)型升級(jí)和創(chuàng)新。

四、微信應(yīng)用開發(fā)商加速整合 點(diǎn)點(diǎn)客收購微巴

并購案例簡介

2015年2月5日點(diǎn)點(diǎn)客披露重大資產(chǎn)重組報(bào)告書顯示，公司將以“定增+現(xiàn)金”的方式收購杭州微巴信息技術(shù)有限公司(微巴信息)100%股權(quán)。交易對(duì)價(jià)為8000萬元(增值率約400%)，其中以14元/股價(jià)格向交易對(duì)象發(fā)行416.91萬股股票，并以現(xiàn)金2163萬支付剩余對(duì)價(jià)。

并購雙方簡介

點(diǎn)點(diǎn)客(430177)成立于2007年，其主營業(yè)務(wù)為新型移動(dòng)社交營銷，是以移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品形態(tài)為代表的新銳企業(yè)。2012年12月成為上海市第五家上市新三板的企業(yè)。

微巴信息為國內(nèi)首批微信第三方應(yīng)用開發(fā)商，其旗下微信營銷系統(tǒng)品牌 “微信生意寶”在全球范圍內(nèi)擁有1500多家代理商，共計(jì)9000多名從業(yè)伙伴， 服務(wù)了全國范圍內(nèi)的10多萬家商戶，其中包括盾安集團(tuán)、銀泰百貨、寶馬、奧迪、沃爾沃、奔馳、萬科等全國知名企業(yè)。截至2014年末，微巴信息資產(chǎn)總計(jì)1886萬元，凈資產(chǎn)為1596萬元。

并購意義

點(diǎn)點(diǎn)客收購微巴信息后，微巴信息能夠協(xié)同點(diǎn)點(diǎn)客在未來微信平臺(tái)的不斷變化中及時(shí)跟上和引導(dǎo)行業(yè)發(fā)展潮流，進(jìn)一步提升其綜合競爭力，同時(shí)，微巴信息可以實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)的快速擴(kuò)張，而點(diǎn)點(diǎn)客無論是在業(yè)務(wù)規(guī)模還是盈利能力方面也將得到大幅提升。

五、互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)口期換引擎 九恒星1.26億元收購中網(wǎng)支付

并購案例簡介

2015年3月31日，九恒星宣布正式進(jìn)入互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域，將以1.26億元的對(duì)價(jià)收購中網(wǎng)支付100%股權(quán)，為公司互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)取得第三方支付入口。九恒星此次重組收購方案是以“定增+現(xiàn)金”方式。2014年9月12日，九恒星變更為做市轉(zhuǎn)讓交易。

并購雙方簡介

九恒星(430051)是國內(nèi)資金管理領(lǐng)域龍頭企業(yè)，公司成立于2000年，注冊(cè)資本9627.5萬元 ，是一家軟件產(chǎn)品及互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)服務(wù)的提供商，致力于通過互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)的應(yīng)用，幫助企業(yè)改善現(xiàn)金流;在金融機(jī)構(gòu)與企業(yè)之間架起橋梁，讓企業(yè)的資金流更加順暢。

中網(wǎng)支付成立于2011年，注冊(cè)資本1.01億元，是專業(yè)從事預(yù)付卡發(fā)行與受理業(yè)務(wù)的第三方支付企業(yè)，主要產(chǎn)品為便民消費(fèi)卡，依托預(yù)付卡為主要載體，以便民惠民服務(wù)為主攻方向構(gòu)建第三方支付清結(jié)算綜合服務(wù)平臺(tái)。

并購意義

九恒星并購中網(wǎng)支付是其在傳統(tǒng)行業(yè)的主動(dòng)轉(zhuǎn)型和整合全產(chǎn)業(yè)金融的重要一步，2015年九恒星定位于“企業(yè)資金管理軟件+互聯(lián)網(wǎng)金融增值服務(wù)”，在平臺(tái)上全面接入供應(yīng)鏈金融系統(tǒng)，為集團(tuán)客戶提供多元化的供應(yīng)鏈金融整合服務(wù)。

六、英雄互娛擬9.6億收購暢游云端 布局移動(dòng)電競

并購案例簡介

2015年7月24日，塞爾瑟斯通過新三板發(fā)布公告稱，擬并購研發(fā)商暢游云端100%股權(quán)，并以發(fā)行股份及現(xiàn)金交易的方式支付轉(zhuǎn)讓價(jià)款。公告披露，預(yù)計(jì)本次交易金額為9.6億元人民幣。英雄互娛曾在新三板借北京塞爾瑟斯儀表科技股份有限公司發(fā)布公告，宣布成立北京英雄互娛科技股份有限公司，布局移動(dòng)電競產(chǎn)業(yè)。也就是說，此次收購是由英雄互動(dòng)主導(dǎo)。

并購雙方簡介

英雄互娛(430127)是一家手機(jī)游戲公司，由前中手游COO應(yīng)書嶺創(chuàng)立，曾借殼塞爾瑟斯新三板上市，并將公司名稱改為英雄互娛。英雄互娛成立后，《全民槍戰(zhàn)》、《天天炫舞》是成為其進(jìn)入移動(dòng)電競市場的重要產(chǎn)品。

暢游云端成立于2013年6月，公司在實(shí)時(shí)網(wǎng)絡(luò)通信、游戲引擎技術(shù)及優(yōu)化方面有豐富積累。旗下FPS手機(jī)競技游戲入選游戲賽事WECG官方比賽項(xiàng)目。核心團(tuán)隊(duì)擁有開發(fā)自主引擎、PC大型和移動(dòng)端多人在線游戲、大型多人動(dòng)作類游戲開發(fā)經(jīng)驗(yàn)，以及多款大型客戶端游戲市場和運(yùn)營經(jīng)驗(yàn)。

并購意義

英雄互娛收購暢游云端后將幫助英雄互娛在移動(dòng)電競市場上協(xié)同作戰(zhàn)，借助暢游云端在電競游戲領(lǐng)域的研發(fā)實(shí)力對(duì)其進(jìn)一步深耕移動(dòng)電競領(lǐng)域具有戰(zhàn)略性意義。