支付寶：50億的背后

　　第三方支付市場在迅猛發(fā)展的同時也正面臨進(jìn)一步質(zhì)變的關(guān)鍵節(jié)點，阿里巴巴此時注資50億元于支付寶意欲何為？將給電子商務(wù)行業(yè)以及整個互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)帶來怎樣的變革？未來前景如何？

　　■ 范曉莉

　　2010年4月12日，阿里巴巴集團(tuán)宣布，未來5年，將繼續(xù)向支付寶注資50億元人民幣。這是全球第三方支付領(lǐng)域有史以來最大的一筆投資，這次注資顯然說明了阿里巴巴對中國電子商務(wù)、互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展以及線上消費市場的信心和期望。

　　事實上，第三方支付行業(yè)正在從單純的網(wǎng)購工具蛻變成一個相對獨立的產(chǎn)業(yè)，即將迎來行業(yè)井噴。盡管前景美好，但是，部分支付廠商之間的惡性競爭、整體產(chǎn)業(yè)鏈的不完善以及很多人關(guān)注的“牌照”問題，都給第三方電子支付市場增添了許多不確定因素。

　　第三方支付行業(yè)的現(xiàn)狀如何？有著怎樣的模式演繹？面臨哪些問題？50億注資將會帶來什么？

　　第三方支付市場的現(xiàn)狀

　　從金融到互聯(lián)網(wǎng)，從線上到手機(jī)再到線下，第三方支付平臺是近年發(fā)展最為迅猛的互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用。據(jù)艾瑞《2009～2010年中國網(wǎng)上支付行業(yè)發(fā)展報告》顯示，2009年，中國網(wǎng)上支付市場規(guī)模達(dá)5766億元人民幣，相比2008年的2743億元增長110.2%。為何網(wǎng)上支付交易額能夠得以高速增長？主要有以下三個因素：

　　1.第三方網(wǎng)上支付交易額僅占中國非現(xiàn)金支付交易額比重的不到0.1%，僅占銀行卡支付交易額的3%左右，滲透率依然較低，有極高的增長潛力；

　　2.網(wǎng)上支付安全性和易用性的提高，使第三方支付受到越來越多的網(wǎng)民青睞，已有用戶的使用黏性進(jìn)一步提高；

　　3.網(wǎng)上支付平臺積極而踏實地深耕應(yīng)用行業(yè)，推動電子商務(wù)化和支付便利化進(jìn)程的同時，也提高了交易規(guī)模。

　　顯然，網(wǎng)上支付已經(jīng)成為互聯(lián)網(wǎng)明星行業(yè)，而領(lǐng)軍者支付寶則成為互聯(lián)網(wǎng)最令人期待的新星。緊隨其后的財付通則采取跟隨策略，將重點發(fā)力的領(lǐng)域集中在航空B2C合銷、航空B2B結(jié)算和企業(yè)資金清結(jié)算上，網(wǎng)絡(luò)游戲強(qiáng)項也得以保持，走出了一條與支付寶的差異化發(fā)展道路。所以，在支付寶和財付通相對強(qiáng)勢的市場格局下，中小平臺只有差異化競爭，從行業(yè)、地區(qū)、用戶等角度考慮分眾，才能實現(xiàn)突圍。

　　第三方支付模式演變

　　歷經(jīng)多年發(fā)展，第三方支付市場的發(fā)展歷程大概分三個階段。而每個階段都會出現(xiàn)一類新的模式推動市場發(fā)展，原有的模式并未退出而是繼續(xù)存留在市場中。

　　支付網(wǎng)關(guān)模式：這是最基本的第三方在線支付模式。第三方支付廠商是各家商戶和銀行之間連接的“中轉(zhuǎn)站”，能夠有效地提升電子支付連接的效率，并從邏輯架構(gòu)上降低搭建支付系統(tǒng)的成本。但由于其屬于被動響應(yīng)的服務(wù)方式，因此其發(fā)展速度受限于應(yīng)用市場的發(fā)展程度。不過，該模式至今仍在廣泛使用。

　　信用中介模式：信用中介模式是真正推動中國第三方支付市場發(fā)展的模式，2004年，該模式由支付寶首創(chuàng)，支付寶也快速成為第三方支付市場的絕對領(lǐng)先者。信用中介模式的價值在于促成交易，中國互聯(lián)網(wǎng)交易信用體系一直不健全，而信用中介的模式能夠通過第三方介入的模式有效解決在線交易中的信任問題，真正實現(xiàn)促成交易。信用中介模式成為第三方在線支付方式的主流，培養(yǎng)了廣泛的使用人群。

　　便捷支付工具模式：便捷支付工具模式的重點在于工具，即支付賬戶或者電子錢包成為了用戶經(jīng)常使用的具有工具屬性的應(yīng)用之一。便捷支付工具模式有兩個方面的體現(xiàn)：一是基于互聯(lián)網(wǎng)的支付工具；二是基于手機(jī)客戶端的移動支付業(yè)務(wù)。目前支付寶手機(jī)客戶端的累計下載量已接近千萬，手機(jī)支付每天的交易筆數(shù)已經(jīng)超過10萬筆。

　　盡管現(xiàn)階段信用中介模式以及支付網(wǎng)關(guān)模式仍是市場份額最大的模式，但是，未來便捷支付工具模式將是第三方支付市場發(fā)展的強(qiáng)勁推動力。

　　第三方支付面臨的問題

　　第三方支付作為電子商務(wù)產(chǎn)業(yè)鏈融合的環(huán)節(jié)，決定了其特殊的地位。在這里它提供兩個價值：營銷和信用的價值。通過用戶交易的數(shù)據(jù)我們可以看到用戶和商家的交易模式和行為，進(jìn)行更有效的數(shù)據(jù)庫營銷?？梢愿鶕?jù)交易數(shù)據(jù)的積累，來進(jìn)行信用數(shù)據(jù)庫的積累，互聯(lián)網(wǎng)由信息的平臺演變?yōu)橹Ц督灰椎钠脚_，支付好比信息一樣重要。商戶是產(chǎn)業(yè)鏈中第三方電子支付的直接客戶，是電子支付服務(wù)的購買者，多數(shù)中小型商戶沒有自建支付平臺的能力，通常會選擇成本較低的第三方電子支付平臺。不同行業(yè)對電子支付的需求程度不同，一些新型的內(nèi)容服務(wù)行業(yè)，如游戲點卡和電子刊物，交易的內(nèi)容是信息化商品，非實物交易，無須物流，它們對電子支付的依賴度更高。沒有電子支付的支持，這些行業(yè)的發(fā)展將受到極大的限制。

　　當(dāng)然，第三方支付同樣面臨種種挑戰(zhàn)。不過，隨著技術(shù)等手段的完善以及與合作方的更緊密合作，這些風(fēng)險被納入監(jiān)管正軌。但是，想要徹底解決網(wǎng)絡(luò)釣魚、網(wǎng)銀欺詐、非法套現(xiàn)等問題顯然需要更多合作方甚至相關(guān)主管部門的無隙合作，而這些問題同樣也是對中國經(jīng)濟(jì)的挑戰(zhàn)。

　　截至2010年3月14日，支付寶用戶數(shù)突破3億，日交易額超過12億元，日交易筆數(shù)達(dá)到500萬筆。以支付寶為例，如何為如此龐大的用戶群提供最佳的用戶體驗，如何進(jìn)一步推動第三方支付的擴(kuò)展，成為第三方支付市場面臨的又一問題。

　　50億的背后

　　在一個業(yè)務(wù)獲得巨大發(fā)展之際再次加大投入，推動該業(yè)務(wù)向更基礎(chǔ)服務(wù)的層面進(jìn)化，這方面在阿里巴巴集團(tuán)的戰(zhàn)略布局中已有成功的先例。2008年，阿里巴巴在淘寶網(wǎng)迅猛發(fā)展之際，宣布再向淘寶投入50億元，打造“大淘寶戰(zhàn)略”。此后，淘寶不僅繼續(xù)向消費者免費，還在完善網(wǎng)購誠信保障體系、開放平臺、開放數(shù)據(jù)、推動物流行業(yè)升級等一系列領(lǐng)域展開了大手筆布局。到2009年，淘寶平臺不僅用戶數(shù)達(dá)到1.7億，交易額突破2000億元，幫助創(chuàng)造了80.88萬個直接且充分就業(yè)機(jī)會，帶動物流、支付、營銷等產(chǎn)業(yè)鏈就業(yè)機(jī)會230.51萬個。這令淘寶已經(jīng)超越了一個公司的概念，成為社會經(jīng)濟(jì)與生活中的新商業(yè)文明典范。

　　如果結(jié)合阿里巴巴的“大淘寶”計劃以及全球發(fā)展戰(zhàn)略來分析，此次阿里巴巴注資支付寶應(yīng)該是基于以下三個層面的考慮：

　　完善硬件基礎(chǔ)，推動電子商務(wù)發(fā)展

　　阿里巴巴旨在打造“B2B2C”的全產(chǎn)業(yè)鏈電子商務(wù)，而硬件設(shè)施的完善是全產(chǎn)業(yè)鏈電子商務(wù)化的基礎(chǔ)，例如阿里巴巴集團(tuán)對百世物流及星辰急便的投資，旨在解決物流問題；而給予支付寶50億的投資，則針對資金流的運轉(zhuǎn)問題，這些舉措都反應(yīng)出阿里巴巴集團(tuán)打造電子商務(wù)硬件基礎(chǔ)的決心和信心。

　　除硬件基礎(chǔ)外，支付寶作為第三方支付同時承擔(dān)信用擔(dān)保的功能，在信用仍是電子商務(wù)發(fā)展瓶頸的大環(huán)境下，信用鏈的完善是促進(jìn)電子商務(wù)升級，尤其是企業(yè)間電子商務(wù)升級的必需環(huán)節(jié)。而電子商務(wù)的發(fā)展對拉動內(nèi)貿(mào)和內(nèi)需都有較強(qiáng)的刺激作用。

　　相信50億元的投入將促使整個網(wǎng)購內(nèi)需市場以更快的速度爆發(fā)，這對于刺激消費并且?guī)椭?jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)型都將具有深遠(yuǎn)的意義。

　　幫助中小企業(yè)轉(zhuǎn)型升級

　　第三方支付市場的發(fā)展見證了很多傳統(tǒng)企業(yè)特別是中小企業(yè)通過電子商務(wù)實現(xiàn)了轉(zhuǎn)型和升級。例如，麥包包這家原本從事箱包代工的企業(yè)抓住電子商務(wù)發(fā)展的機(jī)遇，轉(zhuǎn)型網(wǎng)路銷售，并打造了自己的網(wǎng)絡(luò)品牌。期間，支付寶不僅為麥包包提供了基礎(chǔ)的支付服務(wù)，還以自身打造的誠信體系幫助麥包包贏得消費者的信任。2007年11月21日麥包包與支付寶合作，2008年12月的調(diào)查顯示，麥包包的成交率上升至0.8%。從2007年到2009年，麥包包網(wǎng)站的年銷售額已經(jīng)超過千萬。

　　電子商務(wù)將是中小企業(yè)實現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級，在信息時代獲取全新競爭力的核心方向。50億投資將進(jìn)一步完善電子商務(wù)支付服務(wù)，幫助中小企業(yè)轉(zhuǎn)型升級，幫助消費者享受到信息化帶來的便利，推動支付寶為更多有意從事互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)的公司提供更好的服務(wù)。

　　順應(yīng)支付行業(yè)的發(fā)展趨勢

　　支付行業(yè)存在的三大趨勢：一是應(yīng)用行業(yè)的拓展和深耕；二是終端的多元化；三是支付的全球化。順應(yīng)這幾大趨勢，需要第三方支付公司投入更多的精力和財力，例如人才的引進(jìn)，設(shè)備的升級以及市場的拓展等。對于支付寶來說，其背靠淘寶、阿里巴巴等電子商務(wù)網(wǎng)站龐大的用戶群，以上三方面的發(fā)展都具有天然優(yōu)勢，尤其是全球化布局方面，支付工具走出去與走進(jìn)來的進(jìn)程將隨著電子商務(wù)全球化進(jìn)程的加快而受益。

　　阿里巴巴集團(tuán)的這筆投資將把支付寶推向更深入的市場層次，并在阿里巴巴力推的“新商業(yè)文明”理念建設(shè)中承擔(dān)基礎(chǔ)構(gòu)建的作用。在未來的發(fā)展路徑中，支付寶有可能會成為一個更具市場空間和想象力的支付服務(wù)提供者——從電子商務(wù)領(lǐng)域，到公共服務(wù)領(lǐng)域，進(jìn)而成為拉動消費的中堅力量，并為國家的經(jīng)濟(jì)和生活服務(wù)。

　　這筆投資必然帶來史無前例的變革。這場變革，勢必改變目前線上貿(mào)易消費形態(tài)，加速“超安全”、“超便捷”、“全覆蓋”、“低成本”新消費時代的到來。

　　中國電子支付的市場態(tài)勢

　　回顧市場表現(xiàn)，中國電子支付市場前進(jìn)的動力主要來自三個方面：業(yè)務(wù)模式、產(chǎn)品服務(wù)、政策法規(guī)體系。同時，市場的發(fā)展也相應(yīng)呈現(xiàn)出三大態(tài)勢：

　　網(wǎng)銀與第三方支付業(yè)務(wù)相互滲透

　　在電子支付市場發(fā)展初期，網(wǎng)銀的電子支付基礎(chǔ)地位明確，第三方支付則作為上層應(yīng)用，主要面向電子商務(wù)個人用戶，而支付渠道也主要以互聯(lián)網(wǎng)為主。

　　通過電子支付市場在過去一年的表現(xiàn)不難發(fā)現(xiàn)，網(wǎng)銀功能正愈發(fā)完善，交易性質(zhì)的網(wǎng)上支付服務(wù)也逐漸納入到網(wǎng)銀的重點業(yè)務(wù)當(dāng)中。此外，手機(jī)網(wǎng)銀這一新興渠道的推廣力度也有所加強(qiáng)。第三方支付則一改上層應(yīng)用形態(tài)，“向下扎根”，通過郵政、手機(jī)、POS終端等渠道支持用戶充值，并將業(yè)務(wù)延伸到各行業(yè)，為企業(yè)提供支付解決方案，并逐漸覆蓋個人生活的方方面面。

　　網(wǎng)銀和第三方支付的合作關(guān)系將融入更多的競爭元素，雙方均將進(jìn)一步延伸業(yè)務(wù)，更多地去貼近廣大用戶。網(wǎng)銀將進(jìn)一步拓展網(wǎng)上支付、生活繳費等業(yè)務(wù)，爭取更多的電子商務(wù)網(wǎng)站、商戶以及行業(yè)企業(yè)；而第三方支付則將進(jìn)一步拓展充值渠道，業(yè)務(wù)也將向日常生活以及信貸、保險、投資理財?shù)冉鹑陬I(lǐng)域延伸。

　　支付工具與商務(wù)平臺結(jié)合愈發(fā)緊密

　　由于用戶的根本目的是商務(wù)交易流程的電子化，而電子支付是完善電子交易流程中的重要環(huán)節(jié)，卻非基礎(chǔ)環(huán)節(jié)。所以，如果網(wǎng)上的信息渠道尚未打通，實現(xiàn)電子支付則無從談起。目前中國電子商務(wù)市場快速發(fā)展，但仍舊有廣大的商戶、企業(yè)沒有搭建起基本的電子商務(wù)平臺，存在巨大的電子商務(wù)需求缺口。因此，銀行和第三方支付廠商不再局限于電子支付服務(wù)，而應(yīng)提供一站式電子商務(wù)解決方案，或者聯(lián)合電子商務(wù)解決方案提供商，幫助客戶建立起完善的電子商務(wù)平臺，最終實現(xiàn)交易的全面電子化。其中，以支付寶為代表的廠商則可能憑借集團(tuán)資源、自身電子商務(wù)平臺以及較為完整的解決方案，進(jìn)一步擴(kuò)大在第三方支付領(lǐng)域內(nèi)的領(lǐng)先優(yōu)勢。

　　網(wǎng)銀平臺互聯(lián)，消除壁壘，加強(qiáng)市場監(jiān)管

　　央行將在2010年6月之前建立網(wǎng)上銀行互聯(lián)平臺。屆時，用戶登錄任何一家網(wǎng)銀，都可查詢其他行的自身賬戶信息，操作包括其他銀行網(wǎng)銀業(yè)務(wù)在內(nèi)的大多數(shù)業(yè)務(wù)，不會再因為使用不同發(fā)卡行的卡而使業(yè)務(wù)范圍受限。網(wǎng)銀賬戶的“一對多”將大大刺激用戶使用網(wǎng)銀的積極性和活躍度，尤其是高速發(fā)展的個人網(wǎng)銀用戶。此外，此舉也給業(yè)務(wù)實力相對較弱的中小銀行、地方性銀行帶來機(jī)會，拓展網(wǎng)銀用戶。而網(wǎng)銀的業(yè)務(wù)資源共享、安全保障和簡化操作也將成為未來幾年各銀行和相關(guān)服務(wù)商的業(yè)務(wù)重點。

　　2009年4月，中國人民銀行決定對從事支付清算業(yè)務(wù)(網(wǎng)上支付；電子貨幣發(fā)行與清算；銀行票據(jù)跨行清算；銀行卡跨行清算)的非金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行登記，旨在摸清相關(guān)機(jī)構(gòu)情況，為未來頒布的《支付清算組織管理辦法》提供決策依據(jù)，進(jìn)一步規(guī)范市場參與主體，加強(qiáng)非金融機(jī)構(gòu)資金監(jiān)管。今后，第三方支付市場集中度將有所上升，部分規(guī)模小、運作不規(guī)范的支付公司將面臨政策門檻，甚至淡出市場。

　　中國電子支付市場格局穩(wěn)中有變，銀行、非金融機(jī)構(gòu)合作更加深入，競爭也將逐步顯現(xiàn)。同時，政府對市場的關(guān)注和推進(jìn)力度也在提升，通過整合資源、加強(qiáng)監(jiān)管等手段保證市場健康有序、快速的發(fā)展。而各電子支付廠商的業(yè)務(wù)類型也將不斷豐富，解決方案日趨完善和成熟，服務(wù)、渠道盡力貼近大眾?？梢灶A(yù)見，中國電子支付市場將迎來新機(jī)遇，邁入第二輪快速增長階段。